制裁制度下的伊朗信用证

为何没有保兑行名单

IFC全球贸易融资项目（GTFP）2025年名单中没有伊朗开证行，该国也不在EBRD项目的开证国之列，所查阅的资料中亦无任何欧洲银行为伊朗信用证加具保兑。因此，保兑行名单为空。

里亚尔没有代理行

Deutsche Bank 2026年7月的手册按币种列出其代理行，但未列出任何伊朗里亚尔代理行。本指南未核实伊朗中央银行实行的汇率及外汇管制措施。

美国OFAC的监管框架

以1995年和1997年行政令为基础的《伊朗交易条例》（Iranian Transactions Regulations），几乎禁止美国人与伊朗进行任何贸易和投资，也禁止其为第三方从事其本人被禁止的交易提供融资、便利或担保。

信用证的狭窄例外

根据OFAC一份2012年的文件，美国金融机构仅在农产品、药品和医疗器械的许可销售中，方可通知和保兑第三国开立的信用证，且须在付款中注明许可证编号。

被列名的国有银行

该文件附件列出了由伊朗政府拥有或控制的银行，包括Bank Markazi、Bank Melli Iran和Bank Sepah。此外，多家伊朗银行还因美国针对核扩散和恐怖主义的项目而被冻结。

英国2023年制裁条例

《2023年伊朗（制裁）条例》经2024年和2026年修订，规定冻结被列名人员的资产，并禁止提供与受限货物出口相关的金融服务。OFSI指引于2026年9月9日更新。

英国的严厉处罚

英国指引还涵盖与特定船舶相关的经纪及金融服务。违反金融制裁最高可判处七年监禁，任何设在伦敦的银行在分析时都必须将这一处罚水平纳入考量。

欧盟第267/2012号条例

欧盟于2012年3月23日通过了针对伊朗的限制性措施条例。本指南未核实其现行内容及联合国制裁的状态；因此，仍须咨询掌握最新情况的法律顾问。

UCP规则无法解决的问题

UCP 600规则规范银行的付款承诺，但不能凌驾于法律禁令之上。若交易违反适用于该银行的制裁制度，银行可以拒绝付款或拒绝处理交单。

区域规避风险

其他国家银行开立的信用证，尤其是阿联酋或伊拉克的银行，可能涉及运往伊朗的货物。此时银行会审查最终目的地，并拒绝不合规的交易。

审慎出口商的做法

报价前，请专业律师核实买方、其银行及货物的身份状况，以及是否需要许可证。随后向本国银行了解其政策，该政策可能无论产品为何一律排除伊朗业务。

官方担保与信用保险

所查阅资料均未显示目前有任何欧洲出口信用机构承保伊朗风险。出口商应直接向本国的出口信用机构核实，是否存在为该类交易提供承保的可能。

为伊朗业务加保的欧洲保兑行

制裁主管机构及涉及的伊朗银行

• OFAC (Trésor américain)：负责执行《伊朗交易条例》，并公布被列名的伊朗银行名单。
• OFSI (Royaume-Uni)：英国金融制裁执行办公室；其伊朗制裁指引于2026年9月更新。
• Bank Markazi：伊朗伊斯兰共和国中央银行，被OFAC列为伊朗国有银行之一。
• Bank Melli Iran：OFAC附件中列名的伊朗国有银行；官方网站未经核实。
• Bank Sepah：被OFAC列为政府控制机构的伊朗国有银行。

开展任何涉伊交易前的防范措施

1. 准确识别买方、其银行、实际受益人、货物及申报的最终用途。
2. 请专业律师依据美国、英国和欧盟制度对交易进行分析。
3. 核实是否需要许可证，如需要，须在签约前取得。
4. 在任何谈判之前向本国银行了解其伊朗政策，不可预设其会同意。
5. 妥善保存合规分析及所获许可证的全部证明文件。

涉伊交易的相关费用

银行可能要求提供的材料

• 详细的销售合同
• 商业发票
• 货物及其最终用途的技术说明
• 原产地证书
• 如需许可证，提供许可证副本
• 买方及其实际受益人的完整信息

必须避免的严重错误

• 想当然地认为伊朗信用证可在欧洲获得保兑，而实际上没有任何资料指明愿意这样做的银行。
• 以企业属于欧洲为由忽视美国规则，而只要有美国人（包括银行）参与，这些规则就可能适用于该交易。
• 通过第三国中间商掩盖最终目的地，由此面临被追诉的风险。
• 在取得所需许可证或银行对付款路径的书面同意之前即发货。

一般性信息，更新至2026年10月，不具合同效力：符合某项计划的资格并不保证银行会对特定交易予以保兑。